что такое масс адопшен
«Нас понимают в любой точке мира». Как создавался маркетплейс ZELWIN
Я более 20 лет работаю в реальном секторе экономики и параллельно много лет работаю в качестве эдвайзера с разными криптопроектами, стартапами. За все эти годы у 99% проектов я видел одни и те же ошибки, трудности, а именно:
В итоге, я и моя большая команда из разных стран решили сделать нормальный продукт ZELWIN.com— маркетплейс товаров, где мы объединили реальный сектор экономики (онлайн-торговлю) и блокчейн. Настоящий Mass Adoption, с полностью понятной стратегией, экономикой и так далее.
Данный проект и объяснять легко, даже не криптолюдям, мы не тратим на объяснение 40 минут. Когда нас спрашивают: «что такое Zelwin?». Мы отвечаем, что Zelwin — это международный маркетплейс товаров, где вы можете покупать любые товары, как традиционным способом, так и за криптовалюту, получая за это хороший кешбек.
Все! 10-15 секунд достаточно, чтобы нас понимали в любой точке мира.
Трудности и их преодоление
Мы запустились в самый разгар пандемии. Весной 2020 года.
Скажу честно, мы словили огромное количество сложностей по всему миру. Мне и команде пришлось отменить огромное Road Show с проектом (Шанхай, Гонконг, Сингапур, Дубай, Мальта, Лас-Вегас, Майами и Нью-Йорк), а все ведь было заранее проплачено, но мы смогли оперативно перестроиться, запуститься в современных реалиях, разместиться на пяти биржах и принести первичным инвесторам более 450% прибыли только за 8 месяцев работы в 2020 году. И мы не собираемся на этом останавливаться.
Появился целый ряд сложностей по работе именно с российским рынком, после вступления в силу закона «О цифровых финансовых активах». Мы не можем рекламировать именно в России покупку ZLW-токенов, продажу товаров за криптовалюту, вынуждены были на Россию отключить целый ряд опций и т.п.
Но закон есть закон, и мы работаем на территории РФ по российскому законодательству. При этом, мы знали заранее о законе, поэтому основной фокус сделали и делаем на международные рынки, тем более что у нас проект мировой, а не локальный и команда разбросана по всему миру.
Принцип работы и безопасность средств клиентов
В области e-commerce мы самый крупный проект в криптосреде, и поэтому у нас подписано много партнерств с гигантами индустрии. Эти переговоры ведутся на постоянной основе. Конечно, есть маленькие сервисы «однодневки», за которыми банально не уследить, т.к. сегодня они есть, а завтра их нет. Но я лично рад, что нашу идею с кешбеками подхватили многие серьезные проекты из смежных отраслей в криптоиндустрии.
Мы работаем как эскроу-агент для покупателей и продавцов, чтобы максимально защитить от мошенничества обе стороны. А именно, покупатели платят денежные средства за любой товар у нас на платформе, продавец видит у себя в админке, что средства к нему поступили, но не может ими распоряжаться, пока не доставит товар в адрес покупателя. Только после того, как покупатель получил обещанный товар, продавец может получить свои денежные средства. Все прозрачно.
В тот же момент (получения товара и его одобрения) покупатель получает свой заслуженный кешбек в ZLW токенах, которые может обменять на разных биржах, а может просто копить в качестве инвестиционного актива. Сам же кешбек варьируется от 5% до 70%, в зависимости от акций продавцов товаров.
Безопасность — это один из ключевых факторов. Я не могу раскрывать все детали, но мы используем все самые современные системы безопасности, а для самой главной своей и пользовательской страховки — мы не собираем и не храним паспортные данные наших клиентов. Более того, пользователи могут хранить те же ZLW токены и сам кешбек на кошельках MyEtherWallet, на Trust Wallet, на MetaMask, на Ledger или на биржах. Мы не привязываем активы наших пользователей к себе, чтобы устранить любую целесообразность хакерских атак на нас, так как мы не храним ликвидность пользователей у себя. Да и у сотрудников компании нет соблазна залезть в «кошелек» пользователей, они банально их даже не знают.
Будущее сектора криптовалют
Развитие криптовалют идет стремительно по всему миру. Я каждый день провожу онлайн-конференции с большими международными компаниями, с банками, с правительственными чиновниками целого ряда стран, с международными фондами и вижу, как все больше и больше серьезных игроков заходят на этот рынок. Многие крупные компании из традиционного сектора экономики, с медицины, с AI, с рынка недвижимости, с рынка искусств и прочие просят меня и мои команды токенизировать их бизнес, вывести на новый уровень.
Даже у меня в Private Business Club, который основан еще в 2003 году и где собраны владельцы бизнеса из 45 различных сфер, и то стали говорить о рынках криптовалют, стали интересоваться DeFi и NFT. Многие стали инвестировать в это. Банально людям стало любопытно — что это такое? Я думаю, тут и пандемия сработала и серьезная стагнация традиционного сектора экономики по всему миру. Все вместе.
Более того, недавно меня пригласили, как эксперта в области блокчейн, на закрытый слет самых больших Family Office в мире, в управлении под которыми триллионы долларов США. Там 70% всех разговоров было именно о биткоине, как о цифровом золоте. Я не мог поверить своим ушам.
Курс на децентрализацию: о самом важном на криптовалютном рынке
События вокруг криптовалютной индустрии в последние месяцы развивались стремительно: глобальная коррекция курса биткоина, «великое переселение» майнеров из Китая, рост популярности NFT-токенов и многое другое. Основатель DAO Consensus Илья Чураков рассказал Финтолку, с какими вызовами сегодня сталкивается криптовалютный рынок и что нас ждет в будущем.
Илья Чураков, основатель DAO Consensus
— Илья, в первые месяцы года только и было разговоров, что о росте биткоина, было много прогнозов о цене в районе сотни тысяч. Однако сейчас мы наблюдаем коррекцию, причем довольно затяжную. Лично вы с чем связываете ее? И, по вашему мнению, ожидать ли окончания коррекции и роста, если да, то в связи с чем?
— Сейчас, безусловно, не лучший момент для биткоина — слишком много причин, почему он падает. И вполне возможно, этот тренд еще какое-то время продолжится. Основная причина коррекции, конечно, Китай. Собственно, все, что происходит, в первую очередь вытекает из удара, который нанесли крипторынку китайские регуляторы. До конца этого месяца почти все майнеры, 90 %, должны будут покинуть территорию страны. Естественно, это провоцирует своего рода кризис на рынке — крупнейшим компаниям приходится в срочном порядке готовить площадки в других странах, перевозить оборудование, налаживать новое производство. Все это не отражается позитивно на котировках первой криптовалюты. Плюс не забываем, что еще в мае тот же Китай запретил своим финансовым организациям иметь дело с криптовалютами, то есть фактически забил гвоздь в крышку гроба китайской криптоиндустрии, которая и так существовала с 2017 года на птичьих правах. Добавляют нервозности рынку и перспектива распродажи битка со стороны крупного фонда Grayscale, и новый виток вмешательства SEC в жизнь криптосообщества — в начале июля Сенат дал комиссии прямое распоряжение вплотную заняться злоупотреблением и мошенничеством в области криптовалют. Так что тревожных новостей хватает. С другой стороны, есть и обнадеживающие: в противовес сливу Grayscale хедж-фонд Marshall Wace объявил о том, что собирается инвестировать в криптовалюты и в будущем будет торговать ими. Майнеры биткоина потихоньку оправляются от удара и уже начали накапливать новые резервы, и в итоге, возможно, этот переезд сыграет на руку биткоину, поскольку тот перейдет на более экологичный вид добычи — с помощью возобновляемой энергии.
— В какой роли видите Илона Маска по отношению к крипторынку? Не кажется ли вам, что капитан звездного корабля записался в манипуляторы и ведет нечестную игру, сначала наживаясь на битке, потом роняя его, сравнивая его с догкоином в пользу последнего?
— Думаю, роль Маска сильно переоценили. Его заявление совпало со всеми теми событиями, о которых я сказал ранее. Ну, не может, при всем уважении, Маск уронить биткоин — разный масштаб у них все-таки. То, что Илон пытается манипулировать рынком, это да, очевидно, и у него неплохо получается это с догкойном — его личные фанаты отказываются включать голову и свято верят, что раз Маск сравнивает DOGE с битком, у него на то есть основания. А оснований нет: догкоин как был монетой-стебом, там им и остался — нет у него ни безопасности, ни красоты кода, который не вскрыли за столько лет. Представляете, сколько людей вообще за эти годы пытались взломать биткоин? А игры на курсе пустышки догкойна зато помогли Маску уже собрать средства на целый космический корабль, который так и называется — DOGE-1. Видимо, предполагаются и второй, и третий. Кто хочет помочь Илону строить их, пусть вкладывается в DOGE, что тут еще скажешь. В общем, Маск молодец — как предприниматель, но криптанам лучше держаться подальше от его умозаключений.
— Как вы считаете, мировой mass adoption криптовалют продвигается на самом деле или подзастрял из-за проблем с комиссиями в крупных сетях, особенно эфире? И что может дать ему новый толчок?
— Подзастрял — не то слово, сейчас из DeFi идет мощный отток средств. В основном по той же причине, что и из критовалют в целом: люди стараются пофиксить убытки, как всегда в такие периоды. Что может повлиять на рост? Думаю, когда станут видны изменения, которые внедряет Ethereum, пользователи начнут возвращаться к теме DeFi. Пока ни стейкинг, ни шардинг полноценно не внедрены — комиссии те же, непомерно высокие, и действительно, пока этот больной вопрос не будет решен, о полноценном дальнейшем развитии нет речи.
— Майнинг или стейкинг: какая технология добычи криптовалюты вам более импонирует? Согласны ли вы с Маском в том, что биткоин — это боль для экологии планеты? Что думаете о стейкинге?
— Ну, тут совершенно разные подходы, майнинг по-прежнему очень доходен, особенно в свете того, что в любом случае курс биткоина растет, пусть не прямо сейчас, но в годовой перспективе. Стейкинг же пока не может похвастаться такой доходностью — по крайней мере, если мы говорим о надежных активах, ликвидных, таких, которые вы можете пойти и продать на большинстве бирж по рыночной стоимости. В плане экологичности, как я уже сказал, сейчас, с тем, что майнеры массово выходят из Китая, углеродный след от майнинга будет уменьшаться — со стороны индустрии есть стремление использовать возобновляемые источники энергии, чтобы персонажи вроде Маска не могли манипулировать курсом первой криптовалюты, называя ее добычу неэкологичной. Интересно, что сам Маск запускает на орбиту сотни космических аппаратов, которые дырявят озоновый слой — видимо, он не видит в этом урона для планеты. По поводу стейкинга могу сказать, что, конечно, это перспективное направление, главное только, чтобы та же SEC не усмотрела в стейкинге обещания прибыли и не обложила подобные монеты требованиями, как к ценным бумагам. Такое подозрение у них уже было в отношении эфира, однако в середине июня они сняли свои претензии — это очень позитивная новость, на самом деле. Значит, у стейкинга есть будущее, и это отлично: он экологичен и удобен, в нем может участвовать в общем-то каждый желающий.
— Что может сподвигнуть бизнесменов создавать децентрализованные цифровые экосистемы? Какие «плюшки» это им несет? Как скоро бизнес начнет массово внедрять блокчейн в свои процессы и что послужит здесь катализатором?
— О децентрализованных автономных организациях, ДАО: если вкратце, считаю ее лучшим из возможных видов организаций. Децентрализация предполагает сразу несколько «плюшек» — например, что вами никто в принципе не сможет манипулировать, заставлять что-то делать, а чего-то не делать. Это обоюдовыгодное горизонтальное сотрудничество равных участников, которое регулируют неподкупные самоисполняющиеся смарт-контракты, то есть никто не сможет нарушить обещания, все условия будут соблюдены. В децентрализованных системах все насущные вопросы решаются с помощью голосования сообщества, и чем больше ты заинтересован в вопросе, тем больше у тебя веса в голосовании — ты просто отправляешь большее количество монет по адресу голосования. Что еще здорово в ДАО — это что подобные организации практически не имеют пределов роста, а если ты, как предприниматель, заходишь со своим бизнесом в такую экосистему, ты автоматически получаешь огромный рынок сбыта лояльных по отношению к тебе клиентов. На таких принципах работает и наша организация DAO Consensus.
— Расскажите о DAO Consensus: что сподвигло вас на создание этой платформы, что из себя представляет проект?
— На создание DAO Consensus сподвигло осознание того, что рынку криптовалют нужна платформа, где бизнес мог бы легко присоединиться к нему. Сейчас криптовалюта — уже не просто модная фишка, которая удорожает акции компании. Сегодня появилась возможность значительно масштабировать бизнес при помощи той же токенизации. Сегодня рынок NFT — это абсолютный тренд, а на нашей платформе можно выпускать свои NFT-токены. При этом, как я сказал, присоединяясь к глобальному «организму» ДАО, локальный бизнес автоматически приобретает мировой масштаб. Можно собирать краудфандинг на проект внутри платформы, расширяться, получить рынок сбыта за пределами текущего. Наша главная цель — это объединение бизнес-сообщества, предоставление инструментов для акселерации бизнес-проектов и карьерного развития участников нашего комьюнити. Всему этому мы обучаем на платформе, учим инвестировать и привлекать инвестиции, рассказываем вообще, что в текущих реалиях у бизнеса нет ограничений, что все ограничения придуманы, они только в вашем сознании. Блокчейн-сообщество стирает все границы, а мы даем просто пространство для вашего роста, построения бизнеса или его масштабирования.
— Вы заточены под разные бизнесы, или к вам в экосистему могут приходить и отдельные пользователи? Если да, то что их потенциально будет привлекать?
— Вы можете прийти к нам просто любопытствующим посетителем, которого позвали в DAO Consensus знакомые, а стать настоящим гуру построения собственного бизнеса. Тут нет ограничений — лидер ы рынка маркетинга могут строить у нас свои команды, и у нас уже много таких лидер ов международного масштаба. Мы проводим всестороннее обучение по вопросам криптовалют, маркетинговым технологиям. Возможно, вы со временем найдете внутри экосистемы DAO Consensus партнеров для «физического» бизнеса — захотите что-то производить, перевозить, организовывать и так далее. И тогда у вас автоматически появится обширная клиентская база, база поставщиков, партнеров. Мы строим сейчас, по сути, огромное бизнес-сообщество без границ, где каждый сможет извлекать выгоду и быть полезным одновременно. Помимо этого, с нашим опытом в медиапространстве наши участники всегда будут в курсе всех нюансов новостной повестки и аналитики крипторынка. Это поможет и в правильном инвестировании, и в разработке собственных направлений, которые будут интересны сообществу.
— Расскажите, какую роль, по-вашему, играют ресурсы, предоставляющие информацию о криптовалютах? Раньше СМИ буквально создавали новостями котировки криптовалют — наблюдаете ли вы такую корреляцию сейчас, или все же рынок стал более устойчивым?
На раннем крипторынке новости действительно буквально создавали рыночную ситуацию. Сегодня мы тоже можем видеть, как твит Маска отбрасывает цену биткоина назад, однако сегодня, чтобы это произошло, к этому должно подвести сразу несколько фундаментальных причин, а в противном случае колебание очень быстро вернется к исходной точке. Рынок криптовалют уже гораздо более зрелый, чтобы им можно было напрямую манипулировать. Что касается самих манипуляций, они были и будут всегда, и создаются новости зачастую влиятельными игроками с подключением психологов и прочих специалистов, которые влияют на общественные настроения. Однако есть и объективные новости вроде тех же притязаний SEC, открытия фондов, регуляторных телодвижений. Такие новости можно и нужно освещать, анализировать, потому что они действительно важны для грамотной оценки текущей ситуации при выборе момента для инвестирования. И у нас огромный опыт в этой сфере, мы не вчера вошли в криптовалютное медиапространство и знаем, о чем и как писать, что важно, а что второстепенно.
Цифровые валюты от центробанков: конец децентрализации или долгожданный mass adoption?
Цифровые валюты центральных банков (далее — CBDC) — это одно из самых обсуждаемых явлений криптоиндустрии на сегодняшний день. Для начала давайте определимся с терминологией. CBDC (Central bank digital currency) — это цифровые деньги, которые выпускает и обеспечивает Центробанк. По большому счету CBDC — это не криптовалюты, а выпускаемые ЦБ цифровые деньги, которые полностью регулируются государством.
Как CBDC упростят работу банков?
Цель CBDC — сделать банковскую систему проще. Сейчас с центробанками стран могут работать только коммерческие банки, которые производят через их корреспондентские счета расчеты друг с другом. Именно из-за этого пользователи вынуждены платить высокие комиссии при переводах между разными банками. С помощью же CBDC коммерческие банки и их клиенты смогут рассчитываться друг с другом сами, напрямую, минуя Центробанк, с помощью цифровых монет ЦБ. При этом будут соблюдаться принципы AML и KYC, поэтому Центробанк сможет отслеживать все расчеты.
Центральные банки по всему миру соревнуются в том, чтобы первыми выпустить свои цифровые валюты, поскольку мировая экономика претерпевает изменения, и не в последнюю очередь — в связи с проблемами пандемии COVID-19. Китай долгое время удерживает лидирующие позиции, агрессивно формируя свой собственный DCEP (цифровой юань), а самые влиятельные центральные банки, включая Федеральный резерв и Европейский центральный банк, сотрудничают с исследователями для оценки положительных и отрицательных сторон внедрения CBDC.
Как Libra стала главной угрозой мировой финансовой стабильности?
Сегодняшний крипторынок претерпевает серьезные изменения — он уже совсем не тот, каким был в 2017-м, когда широкие массы впервые узнали о биткоине. Ethereum превратился в блокчейн, используемый для создания совершенно новой экосистемы децентрализованных финансов (DeFi). Биткоин пережил бурю, массу обвинений, критики и сомнений и сейчас, кажется, используется больше, чем когда-либо прежде. И, конечно, хотя эти две криптовалюты набирают обороты, нет никаких сомнений, что настоящая угроза для центральных банков возникла после объявления о запуске токена Libra от Facebook — ведь компания готовилась войти в мир финансов со своей платформой, уже состоящей из более чем двух миллиардов пользователей, готовых использовать Libra, что вызвало бы гигантский сдвиг в мировой валютной системе.
Банки вступили в гонку. Кто победит?
Согласно последним исследованиям, по крайней мере 18 центральных банков мира в настоящее время разрабатывают цифровые валюты. Причем до недавнего времени это делалось на индивидуальной основе, но уже в этом году мы наблюдаем более тесное сотрудничество между банками, направленное на то, чтобы подумать о влиянии цифровой валюты на денежно-кредитную политику и финансовую стабильность, а также о том, каким может быть оптимальный дизайн такой валюты.
В начале этого года Банк международных расчетов (BIS) опубликовал документ, в котором представлены результаты опроса центральных банков о том, как развиваются их планы в области CBDC, и он показывает, что на обширные исследования и эксперименты банки побуждает широкий спектр мотивов. Согласно опросу, около 80% ЦБ занимаются той или иной работой в этой области, около 40% перешли от концептуальных исследований к экспериментам или проверке концепции, а еще 10% — разработали пилотные проекты.
Интересный вопрос — каков самый оптимальный дизайн CBDC, ведь для оптимальной конструкции необходимы хороший баланс затрат и выгод и минимизация потенциальных непреднамеренных побочных эффектов. CBDC общего назначения могут быть реализованы двумя альтернативными способами: они могут быть предложены в виде депозитных счетов в Центральном банке всем домохозяйствам и корпорациям либо в виде цифровой валюты-токена, которая будет циркулировать децентрализованно без центрального бухгалтерского учета. Но, конечно, по соображениям безопасности и конфиденциальности вторая альтернатива не является фаворитом центральных банков, особенно в развитых странах.
Возможности и проблемы CBDC
Центральные банки уже начали интенсивно анализировать преимущества и недостатки внедрения CBDC, и они особенно обращают внимание на то, каково их потенциальное влияние на денежно-кредитную политику, финансовую стабильность и финансовую систему. В различных исследованиях был выдвинут ряд весьма разнообразных преимуществ CBDC.
Более эффективные платежи — CBDC могут решать такие проблемы, как неэффективные платежи, сохранив при этом государственный контроль над деньгами. Центральные банки считают, что их валюты могут сделать платежные системы более эффективными, сократить время переводов и расчетов и тем самым способствовать экономическому росту. Другие преимущества могут включать предоставление эффективных, безопасных и современных денег, а также повышение устойчивости и доступности розничных платежей.
Больше безопасности — широко принятая CBDC позволит лучше контролировать незаконные платежи и сбережения, отмывание денег и финансирование терроризма. В итоге пользователи будут подвергаться меньшему риску совершения насильственных преступлений, нацеленных на владельцев наличных денег, что потенциально снизит расходы на безопасность и страхование, связанные с хранением наличных.
Повышение общей эффективности денежно-кредитной политики — CBDC могут составить серьезную конкуренцию традиционным денежным инструментам, которая создала бы проблемы, но также и возможности. Центробанки опасаются, что Libra и другие криптовалюты могут подорвать суверенитет над денежно-кредитной политикой, но CBDC могут противостоять росту криптовалют, выпущенных частным сектором.
Повышение финансовой стабильности — CBDC могут также улучшить финансовую и макроэкономическую стабильность, снизить так называемый «моральный риск банков» за счет уменьшения роли банковской системы в создании денег.
Тем не менее большинство предлагаемых преимуществ не так однозначны и в основном являются предметом споров. Достоинства CBDC кажутся относительно бесспорными, но этого самого по себе недостаточно. В чем же потенциальные минусы введения цифровых валют?
Возможное исчезновение банковского сектора — остается неясным, в какой степени и в каком направлении суверенная цифровая валюта повлияет на банковский сектор и финансовую стабильность. Возможны разные результаты с разными последствиями для политики, но без четких указаний относительно того, какой из них наиболее вероятен.
Дефинансирование банковского сектора — слишком распространенная замена банковских депозитов CBDC может привести к значительному сокращению финансирования в секторе. Если цифровые валюты заменят частные депозиты, это может подорвать кредитные каналы коммерческих банков, что окажет негативное воздействие на создание кредитов и экономическую активность.
Влияние на финансовую стабильность — замена банковских депозитов CBDC также может сказаться на перспективах роста, если это поставит под угрозу банковскую кредитную деятельность. Во-первых, даже если бы банки были готовы и могли привлекать альтернативное финансирование, принятие CBDC в качестве безопасного актива могло бы сделать предложение кредита более нестабильным. Во-вторых, риски прекращения финансирования банков могут подтолкнуть частный сектор к теневой банковской деятельности.
Крипто- и цифровая банковская валюта — в чем разница?
Желание сравнить цифровые валюты центральных банков, которые скоро будут запущены, и децентрализованные криптовалюты понятно, но тем не менее основные принципы, лежащие в основе CBDC, фактически противоречат базовой философии криптомира. Биткоин был создан как способ избежать монолитных центральных банков и где-то даже унизить денежно-кредитную политику Федеральной резервной системы в ответ на мировой финансовый кризис 2008 года. BTC и криптовалюты вообще — это своего рода способ избежать банков и застраховаться от потери покупательной способности, обычно обеспеченной наличными. CBDC же, кажется, играют на другой стороне, отчаянно пытаясь сохранить олигополию мировой банковской системы. Хотя развитие CBDC является косвенным, но очевидным свидетельством успеха криптовалюты, различия между ними многочисленны. С философской точки зрения они и вовсе являются противоположностью всего, для чего был создан биткоин: для того, чтобы избежать ограничений финансовой системы, дать людям финансовую автономию и обеспечить прозрачность и доверие.
Централизация и децентрализация
Первое, важное и наиболее очевидное различие между такой криптовалютой, как биткоин, и CBDC — это децентрализация, а точнее, ее отсутствие во втором случае.
Криптовалюты поддерживаются многочисленными распределенными узлами, которые стимулируются вознаграждением за найденный блок, необходимый для поддержания сети. CBDC поддерживаются одной центральной сетью, призванной служить только политике государства, которое их выпускает. Наличие контроля со стороны центральных банков будет означать, что центральные банки будут по-прежнему принимать большинство решений. Вполне вероятно, что центральные банки, например, сосредоточатся на одной проблеме, игнорируя другую, — скажем, сконцентрируют внимание на создании новых рабочих мест и поддержании рынков, позволяя при этом накапливаться долгу и не ведя адекватной борьбы с инфляцией. Знакомая история?
Конфиденциальность и автономия
Второй пункт серьезных разногласий между CBDC и криптовалютой — это идея финансовой автономии и конфиденциальности, в которой первые с меньшей вероятностью будут уважать вашу конфиденциальность и ваши данные.
Центральные банки связаны с регулирующими органами, в то время как криптовалюта остается в значительной степени независимой, особенно в одноранговом смысле. То есть криптовалюты в одноранговой сети позволяют пользователю самостоятельно решать, каким объемом данных о себе он хочет поделиться и с кем, но при этом кажется совершенно неизбежным, что каждая транзакция будущей CBDC будет автоматически передавать фрагменты данных регулирующим или налоговым органам.
Безопасность
Последнее различие касается безопасности, и мы видим, что пока что криптовалюты переживают этот шторм, тогда как центральные банки — не совсем.
Безусловно, уже были выявлены слабые места в блокчейнах, в частности в безопасности обмена, — здесь и проблемы с самообслуживанием и идентификацией адресов кошельков после повторного использования, и возможность атаки 51%, и многое другое. Но, хотя это может показаться неочевидным, CBDC предоставляют еще большее поле для атак. Государства, выпускающие CBDC, скорее всего, столкнутся с натиском кибератак конкурирующих государств, особенно в первые годы. И, как показывает практика, правительственные учреждения и страны крайне восприимчивы к скоординированным хакерским усилиям.
Цифровые валюты центральных банков имеют большие шансы стать реальностью, однако пока еще не до конца понятно, как это все будет выглядеть, — большинство проектов CBDC все еще находятся на очень ранних или концептуальных стадиях. Хотя банки продвигаются вперед в своих исследованиях проблем и выгод цифровых валют на глобальном уровне, нынешних выводов (пока) недостаточно, чтобы оправдать появление CBDC. Также пока еще слишком рано говорить о том, какова была бы оптимальная конструкция таких валют, есть и пара других открытых вопросов. Например, как CBDC повлияют на денежно-кредитную политику, финансовую стабильность и положение финансовых институтов.
Поскольку для ответов на эти вопросы на сегодняшний день существует все еще слишком много разногласий в различных аргументах за и против, необходимо провести дополнительные исследования, чтобы лучше понять и оценить плюсы и минусы, связанные с использованием CBDC. И только тогда можно будет принимать взвешенные решения.