что такое входящие и исходящие денежные потоки

Приведенная стоимость денежного потока: что это, как рассчитывается

Инвестирование – направление финансовой деятельности, которое приносит прибыль или убыток. Все зависит от многих факторов и рисков, которые несет в себе такая инвестиция. Поэтому существуют направления инвестиционного анализа, где рассчитывается и анализируется множество показателей, в том числе и приведенная стоимость потока.

Денежный поток: сущность, виды

Инвестиционный проект оценивается по многим показателям, но главный из них – это окупаемость и рентабельность инвестиционных средств. Также при инвестировании каждый аналитик оценивает входящие и исходящие денежные потоки, которые помогают в итоге оценить приток или отток по истечению действия проекта.

Денежный поток обозначается в теории и на практике CF. Это сокращение, полностью на англ. языке – cash flow. Это поступления в рамках проекта денежных ресурсов, их эквивалентов, а также понесенные расходов за время действия инвестиции. При этом не все знают, что деятельность по вложению, уже являясь инвестиционной, делится на три главных подвида:

Как правило, движение средств от операционной деятельности является главным на предприятии, поскольку связано непосредственно с его хозяйственной деятельностью.

Входящий и исходящий денежные потоки

Денежный поток – основа для расчета инвестиционной привлекательности самого капиталовложения и поэтому на каждом этапе анализа этого показателя учитываются такие составляющие:

На первоначальном этапе внедрения инвестиции потоки преимущественно исходящие, а сальдо имеет отрицательный характер. Для расчета сальдо нужно четко разделять, что входит во входящие и исходящие потоки.

Что включает в себя входящий поток денежных ресурсов:

Входящий и исходящий

Что включает в себя исходящий денежный поток:

По итогам таких показателей может быть рассчитано сальдо денежного движения ресурсов, которое покажет результат от вложения средств в дело.

Приведенная стоимость: что это

Поскольку мы изучаем такое понятие, как приведенная стоимость самого денежного потока, то правильно изучить не только сущность потока денежного, но также и сущность понятия «приведенная стоимость».

Приведенная стоимость позволяет узнать текущую стоимость инвестиций, то есть то, какую прибыль мы получим в будущем, но с условием современного курса. Приведенная стоимость позволяет определить, сколько необходимо вложить средств на период под процент, чтобы в будущем получить определенную сумму средств. При этом в расчете приведенной стоимости учитываются сложные, а не простые проценты.

Для чего нужен расчет NPV

Если имеют в виду приведенную стоимость, то подразумевают только чистую стоимость. По-другому такое понятие в мировой литературе обозначают NPV. Полностью это звучит как Net Present Value. Такое понятие подразумевает под собой реальную на сегодняшний день сумму денежных ресурсов, которые необходимы для получения в ближайшее время суммы, равной доходу от реализации данной инвестиции.

На простом языке: при депозитном проценте в 10% 100 рублей на сегодня уже к концу года равны 110 рублей. В результате такой пример о депозите равнозначен рентабельности инвестиционного проекта.

Если же инвестиция подразумевает вложения не на один год, а на несколько лет, тогда необходимо рассчитывать приведенную стоимость не на конец всего периода, а на конец каждого отчетного года. Нужно определять какая сумма будет возвращена инвестору по итогу каждого года в сравнении с вложенными в этот год инвестициями.

ЧДД: это тоже, что и NPV?

Следует также учесть, что в российской литературе часто можно встретить такое сокращение как ЧДД – это тоже самое и расшифровывается просто не с английского, а с русского языка, – чистый дисконтированный доход.

По итогу изучения можно сделать вывод о том, что ЧДД – это тот итог по всем осуществленным денежным потокам, который рассчитан с учетом современного периода времени. Приведенная стоимость – это всегда противоположный показатель будущей стоимости, которую так часто берут за основу при подсчете инвестиционной привлекательности.

Алгоритм и формула расчета ЧДД

NPV = сумма результатов за каждый год капиталовложения CF / ((1 + r) в степени t),

где обозначения имеют следующий смысл:

Расчет денежных потоков

При изучении денежных потоков и их приведенной стоимости очень важно подойти непосредственно к выбору ставки дисконтирования. При осуществлении ее выбора необходимо учитывать не только особенности теории стоимости денег во времени, но и учитывать в обязательном порядке риск неопределенности. Лучше в качестве ставки дисконтирования выбирать именно средневзвешенную стоимость капитала, вложенного в инвестиционный проект. По итогу такого выбора существует закономерность: чем будут больше риски неопределенности, тем больше будет сама ставка, и наоборот.

ЧДД проектов: какой выбрать

Есть два инвестиционных проекта с инвестиционными вложениями в 10 тыс. рублей. Известны денежные потоки по каждому проекту по годам. Проект А: 5, 4, 3, 1. Проект Б имеет такие денежные потоки: 1, 3, 4, 6. Ставка дисконтирования 10%. Какой проект лучше?

Для начала необходимо рассчитать ЧДД для проекта А за каждый год:

По результатам расчета ЧДД потока по проекту инвестирования А за 4-е года составит: 10788,2 (все ЧДД за четыре года суммируются: 4545,5 +…+ 683). Если отнять первоначальные капиталовложения, то ЧДД = 10788,2 – 10000 = 788,2.

По аналогии рассчитывается ЧДД по проекту Б, где она составит 491,5.

Вывод: вкладывать деньги можно в оба проекта, но выгоднее в проект А.

Анализ полученных результатов

Таким образом, NPV – это тот способ изучения инвестиционной доходности проекта, позволяющий уже сегодня понять, сколько денег необходимо вложить, и какая от них будет отдача. Также можно понять, за сколько окупится проект.

Как проводить анализ результатов

Реализация метода NPV базируется на таких основах:

Критерии отбора

По результатам изучения вопроса критерии отбора инвестиционного проекта можно представить так:

Плюсы и минусы метода

Главным преимуществом расчета ЧДД является то, что данная методика позволяет аналитику уже сейчас оценить ту стоимость, которая будет дополнительно создана в будущем, но с учетом современных реалий.

Это позволяет инвестору понимать ситуацию и принимать взвешенное решение. Но нельзя полностью сказать, что данный метод не имеет недостатков, они есть.

Среди таких спорных вопросов можно выделить следующие:

Каждый инвестор использует разные методики для осуществления правильного выбора проекта, оценки его стоимости, рентабельности и т.д. Потоки денежных ресурсов являются основополагающим критерием при подсчете, и это неоспоримый факт. Приведенная стоимость помогает оценить состояние потоков будущих, что важно в реалиях капитализации процентов.

Конечно, метод не лишен недостатков, но каждый сам должен принимать решения, какой метод использовать.

Заметили ошибку? Выделите ее и нажмите Ctrl+Enter, чтобы сообщить нам.

Источник

Входящий денежный поток

Опубликовано 10.06.2021 · Обновлено 11.06.2021

Что такое входящий денежный поток?

Входящий денежный поток – это любая валюта, которую компания или физическое лицо получает в результате проведения транзакции с другой стороной.

Ключевые выводы

Понимание входящего денежного потока

Бизнесу нужны деньги, чтобы выжить, процветать и приумножить свое состояние. Его отсутствие может замедлить рост, вынудить компанию использовать дорогостоящие кредитные линии (LOC) и даже вызвать операционные проблемы.

Входящий денежный поток включает выручку от продаж, полученную в результате деловых операций, возмещения, полученные от поставщиков, финансовые операции и суммы, присужденные в результате судебных разбирательств. Этот термин также может использоваться для обозначения положительных поступлений денежных средств на банковский счет человека.

Когда продавцу платят за его труд, это представляет собой входящий денежный поток для работника и исходящий денежный поток для работодателя. Между тем, если тот же самый сотрудник успешно завершает продажу покупателю, это приводит к входящему денежному потоку для компании и исходящему для покупателя.

Важно иметь больше наличных, чем выходить. Для компании положительный денежный поток означает, что ликвидные активы растут, что дает ей больше возможностей для погашения долгов, оплаты расходов, реинвестирования в бизнес, возврата денег акционерам и защиты от будущих финансовых проблем.

Пример входящего денежного потока

Рассмотрим компанию, участвующую в раунде заемного финансирования. Компания, выпускающая облигации, берет в долг деньги, которые должны быть погашены со временем – с процентами. Во время выпуска облигаций компания получает денежные средства и сообщает о входящем денежном потоке. Однако затем он должен начать выплачивать облигацию, вызывая исходящий денежный поток.

Важный

Входящие и исходящие денежные потоки компании отражаются в ее отчете о движении денежных средств.

Входящий денежный поток против исходящего денежного потока

Исходящий денежный поток противоположен входящему денежному потоку и описывает любые деньги, которые компания или физическое лицо должны выплатить при проведении транзакции с другой стороной. Примеры включают денежные средства, выплачиваемые поставщикам, заработную плату, выплачиваемую сотрудникам, и налоги, уплачиваемые с доходов.

Исходящие денежные потоки, как и входящие, можно неформально охарактеризовать как поступающие и исходящие денежные средства, а также отражать их в отчете о движении денежных средств в соответствии со стандартной процедурой учета.

Требования к входящему денежному потоку

Инвестиционный аналитик будет сравнивать исходящие денежные потоки с входящими из них в течение определенного периода времени для оценки финансового состояния компании. Входящие денежные потоки, которые постоянно превышают исходящие, идеальны.

Бывают случаи, когда возникает значительный исходящий поток, например, во время строительства нового производственного предприятия или после приобретения. Тратить деньги – это хорошо, если они расходуются с умом. Если все пойдет по плану, мы надеемся, что эти инвестиции окупятся и принесут большую прибыль компании и ее акционерам в долгосрочной перспективе.

Конечно, есть вероятность, что дорогостоящие вложения приведут к обратным результатам. Плохое управление входящим денежным потоком может оказаться смертельным. Одна из главных причин банкротства компаний – недостаточный приток доходов. Без входящего денежного потока и достаточного количества денег для оплаты счетов ни один бизнес не сможет процветать.

В технологическом секторе, например, компании могут привлекать финансирование и заинтересованных инвесторов за счет потенциальных продаж и прибылей их продуктов. Однако, если компании потребуется слишком много времени, чтобы оправдать свою шумиху и преобразовать свой потенциал в устойчивые входящие денежные потоки, инвесторы могут вскоре устать и отказаться от поддержки, что поставит под угрозу перспективы выживания компании.

Источник

Как устроен отчёт о движении денежных средств

В свежем выпуске бухгалтерского ликбеза Алексей Иванов рассказывает, зачем нужен отчёт о движении денежных средств, что в нём можно увидеть и почему уметь читать этот отчёт важно не только бухгалтеру. В конце статьи — пример построения отчёта о движении денежных средств, который будет понятен даже очень далёкому от бухучёта читателю.

Всем привет! С вами Алексей Иванов — директор по знаниям интернет-бухгалтерии «Моё дело» и автор телеграм-канала «Переводчик с бухгалтерского». Каждую пятницу в нашем блоге на Клерке.ру я рассказываю о бухгалтерском учёте. Начал с азов, потом перейду к более сложным материям. Тем, кто только готовится стать бухгалтером, это поможет поближе познакомиться с профессией. Матёрым главбухам — взглянуть на привычные категории под другим углом.

Зачем нужен отчёт о движении денежных средств

ОДДС описывает денежные потоки компании за отчётный период и их сальдо на начало и конец периода. Из него можно понять, откуда поступали денежные средства и денежные эквиваленты и на что тратились. Изучение ОДДС в комплексе с отчётом о финансовых результатах позволяет понять, почему прибыль есть, а денег нет, или наоборот.

Я не раз писал о том, что нужно отделять доходы и расходы от поступлений и выплат денег. Первые определяются в момент изменения экономических выгод, вторые — в момент оплаты. Сопоставление первых позволяет понять финансовый результат — прибыль или убыток. Сопоставление вторых — за счёт чего у компании стало больше или меньше живых денег.

Важно анализировать как первые, так и вторые. Доходы и расходы влияют на экономическую эффективность работы компании, которая измеряется показателями рентабельности. Поступления и выплаты — на ликвидность активов и платежеспособность бизнеса. Если мониторить что-то одно, а второму не уделять внимание, есть шанс быстро разориться.

Продавец договорился о продаже продукции за 200 руб. с рассрочкой платежа. Себестоимость продукции составила 150 руб. Фиксируем прибыль 50 руб. Прибыль есть, а денег нет. Сотрудники не получат зарплату вовремя, компанию погубит недостаток ликвидности.

Пример 2.

Продавец договорился о продаже продукции за 100 руб. и получил 100% предоплаты. Себестоимость продукции составила 150 руб. Фиксируем убыток 50 руб. Деньги есть, а прибыли нет. Сотрудники получат зарплату вовремя, но купить материалы на следующий месяц будет уже не на что. Компанию погубит убыточность. Эльвира Сахипзадовна сказала бы: «Отрицательная рентабельность».

Чтобы не принять чужие деньги за прибыль, а кассовый разрыв за убыток, бухгалтеры и придумали два отчёта.

Чтобы понять, как работает второй, сначала разберемся с базовой терминологией.

Что такое денежные потоки и их сальдо

Денежные потоки (Cash Flow) — это поступления и выплаты денежных средств и денежных эквивалентов. Денежным потоком не считается любое изменение формы денег: обмен денежных средств на денежные эквиваленты и наоборот, покупка или продажа валюты, перевод денег с одного счета на другой, снятие или внесение наличных. Но только само изменение формы: если сумма денег при этом меняется, разница формирует отдельный денежный поток.

Сальдо денежных потоков (Cash Balance) — это разница между поступлениями и выплатами. Если за отчётный период было больше поступлений, сальдо положительное. Если больше было выплат, сальдо отрицательное.

Вчера продавец продал продукцию за 100$ и получил оплату. Курс был 69 руб. за доллар. Сегодня он обменял доллары на рубли. Курс уже 70 руб. за доллар. Денежный поток (поступление) вчера составил 6900 руб. Сегодня денежного потока из-за конвертации валюты не было, но из-за разницы курсов возник дополнительный поток 100 руб. Итого положительное сальдо денежных потоков составило 7000 руб.

В какие-то месяцы сальдо денежных потоков может быть отрицательным. Если у бизнеса есть жирок в виде остатков на счетах и других видов денег, это можно пережить. Особенно если при этом фиксируется прибыль. Но устойчиво отрицательное сальдо денежных потоков — звоночек. Он означает, что дебиторы живут за ваш счёт. При возможности такого нужно избегать.

Виды денежных потоков

Денежные потоки в бухучёте классифицируют по трём видам хозяйственной деятельности компании.

Текущая деятельность в основном связана с фактами хозяйственной жизни, которые компания осуществляет для получения выручки. Но оплаты некоторых прочих доходов и прочих расходов тоже попадают сюда. К денежным потокам от текущей деятельности относятся:

К инвестиционной деятельности относят денежные потоки, связанные с поступлением и выбытием внеоборотных активов. Сюда включаются:

Финансовая деятельность связана с получением долевого финансирования от собственников и заёмных средств. И с выплатами собственникам, кредиторам и займодавцам. Денежные потоки от финансовой деятельности — это:

Движения по расчётному счету ООО «Рога и копыта » за месяц:

500 тыс. руб. — оплаты от покупателей за продукцию

300 тыс. руб. — выплаты поставщикам за материалы

100 тыс. руб. — выплата зарплаты сотрудникам

200 тыс. руб. — поступление за проданный автомобиль

150 тыс. руб. — возврат выданного займа

50 тыс. руб. — выплаченные собственникам дивиденды

Сальдо денежных потоков:

Текущая деятельность: 100 тыс. руб. (500 тыс. руб. — 300 тыс. руб. — 100 тыс. руб.)

Инвестиционная деятельность: 350 тыс. руб. (200 тыс. руб. 150 тыс. руб.)

Финансовая деятельность: — 50 тыс. руб. (0 тыс. руб. — 50 тыс. руб.)

Не устаю подчеркивать: положительное сальдо денежных потоков не означает, что дела у компании идут хорошо. Она может при этом иметь убытки, которые приведут к закрытию.

Структура отчёта о движении денежных средств

Денежные потоки в ОДДС группируются по трем направлениям деятельности компании:

По каждому виду деятельности определяется сальдо.

В России применяется так называемый прямой метод составления ОДДС. Поступления и выплаты берутся со счетов учета денежных средств и денежных эквивалентов (раздел V Плана счетов) без каких-либо корректировок. То есть это честные денежные потоки: сколько компания получила или заплатила — столько и пошло в отчет. Затем по каждому направлению деятельности выводится сальдо денежных потоков, складывается с остатком денег на начало периода и определяется остаток денег на конец периода.

Остаток денежных средств ООО «Рога и копыта » на начало месяца: 250 тыс. руб.

Движения по расчётному счету за месяц:

Сальдо денежных потоков:

Остаток денежных средств на конец месяца: 650 тыс. руб. (250 тыс. руб. 100 тыс. руб. 350 тыс. руб. — 50 тыс. руб.).

ОДДС ООО «Рога и копыта » будет выглядеть так:

Источник

Денежный поток

Денежный поток — это процесс, связанный с движением денег в организации. Он показывает, откуда поступают средства, куда они уходят, каков остаток. Расчет может вестись как для одного направления деятельности, так и для всего бизнеса в целом.

Хозяйственная деятельность любой компании связана с передвижением средств, выплатами, расходами и т.д. Денежные потоки бывают нескольких видов, но все они объединяются в единую систему, которая позволяет управлять ресурсами организации.

Синхронизация потоков напрямую влияет на развитие компании. Без них нельзя сделать компанию эффективной. Во многом из-за него одни компании долго работают на рынке, а другие стремительно закрываются. Грамотная система управления финансами и распределения денежных средств позволяет оптимизировать хозяйственную деятельность и подготовить почву для экономического процветания компании. Контроль за движением денежных средств позволяет оценить ситуацию и понять, на верном ли пути находится компания, или есть смысл несколько скорректировать стратегию ее работы.

Cash Flow (CF): виды денежных потоков

Денежные потоки классифицируются по нескольким признакам:

По направлениям:

По уровням управления бывают потоки:

Если финансовое управление хорошо работает, то оно помогает вовремя оценивать и анализировать пробелы в финансовом управлении и принимать антикризисные меры.

По видам деятельности:

По отношению к компании:

По методу исчисления:

Обычно компания оценивается с точки зрения чистого и свободного денежных потоков.

Свободный денежный поток

FCF — оставшиеся после расширения активов деньги. С его помощью измеряется состоянии компании. Он может измеряться для фирмы или для акционеров.

Это не стандартный бухгалтерский показатель, его нет в привычных отчетах. Он считается отдельно от всего и применяется для оценки финансового состояния организации. Его не отражают в деловых документах, но часто раскрывают в презентациях и пресс-релизах.

Зачем нужен свободный денежный поток? Он отражает количество денег, которые компния смогла заработать в ходе своей работы. В отличие от показателя прибыли, FCF демонстрирует успешность предприятия в генерации денежных потоков, которые могут пойти на:

FCF (а именно его изменения) влияет на цену акций организации. Чем больше денежные потоки, тем их стоимость. Хотя, конечно, в этом правиле бывают свои исключения.

Чистый денежный поток

Чистый денежный поток (NCF) — один из главных показателей, которые применяются в инвестиционном анализе. Он демонстрирует разницу между положительными и отрицательными направлениями потоков за определенный промежуток времени. Это позволяет оценить способность компании увеличивать свою привлекательность для инвесторов. NCF — средства, полученные компанией от операционных, финансовых и инвестиционных мероприятий.

Может возникнуть справедливый вопрос: какой показатель считается «чистым». Расчет показателя не требует долгих расчетов, это всего лишь разница между разнонаправленными денежными потоками. Для его вычисления проводят анализ двух показателей и складывают их вместе.

С помощью NCF определяют:

Разные направления деятельности организации связаны как с оттоком, так и с притоком средств. Для расчета NCF учитываются его подвиды: операционный поток, финансовый и инвестиционный. Это помогает оценить риски и понять, если ли смысл ли вкладываться в данный проект или его нет. Другими словами, показатель помогает оценить стоимость организации или отдельного проекта инвестирования.

Как проводится анализ потока денежных средств

Он может выполняться с помощью прямого и косвенного способов.

Прямой подразумевает вычисление притока и оттока денег. Основой для расчетов выступает выручка. Косвенный метод анализа учитывает движение денег и позволяет корректировать чистую прибыль — именно она является базой для анализа.

Прямой метод отражает итоги денежных оборотов за определенный период времени. При этом выполняется группировка операций по нескольким видам деятельности:

Анализ финансовой деятельности прямым методом помогает определить уровень платежеспособности компании и контролировать движение денежных средств. Как говорилось выше, базовой информацией являются данные о прибыли или убытке компании. Затем выполняется корректировка сумм, не связанных с передвижением потоков.

Косвенный метод анализа позволяет понять различия между чистой прибылью или убытком за отчетный период и результатом перемещения финансовых потоков, который имел место в то же время.

Дисконтирование денежных потоков

Дисконтирование — приведение стоимости ожидаемых платежей к настоящему времени. Оно основывается на законе убывающей стоимости денег: деньги имеют способность утрачивать свою стоимость, поэтому точкой отсчета должен быть настоящий момент оценки. Все прибыли и убытки при этом приводятся к текущему моменту.

Для этого необходимо найти коэффициента дисконтирования. Формула:

где:
r – ставка дисконтирования,
i – номер отрезка времени.

где:
DCF– дисконтированный денежный поток;
CF – денежный поток;
r – ставка дисконтирования;
n – число временных периодов.

Главным показателем в этой формуле является ставка дисконтирования. Она демонстрирует размер прибыли, которая будет при вложении в проект. Ставка дисконтирования может включать информацию по инфляции, доходности, процентах от вкладах в банках и т.д.

Квадрант денежного потока

Квадрант денежного потока — инструмент, созданный миллионером Робертом Кийосаки. Он создан для оценки перспектив своего развития. В соответствии с ним все люди делятся на четыре типа:

Подавляющее большинство людей находятся в секторе E. Они работают около 40 часов еженедельно и живут лишь на зарплату. Здесь размер заработка напрямую зависит от количество сил, которые вложены в работу. Доход всегда меняется пропорционально усилиям.

Сектор самозанятости — владельцы малого бизнеса. Они обладают высоким профессионализмом и не хотят зависеть от других. Как и в предыдущем секторе, здесь заработок зависит от усилий.

Сектор владельцев бизнеса — тех, у кого в подчинении более 500 сотрудников. Они не управляют компанией самостоятельно, этим занимаются профессиональные кадры. Они разработали схему, при которой получают доход даже не проводя по 40 часов в офисе. Это делает за них сектор E.

Сектор инвесторов — сюда, по версии Кийосаки, относятся менее 1% людей. Они не работают, как все остальные, их доход не зависит от усилий. Работают за них акции, инвестиции и доходы от аренды и т.д. Равняться предлагается именно на них.

Методы расчета денежного потока

Общий метод расчетов чистого денежного потока выполняется так:

NCF = ПДП-ОДП

где:
ПДП — приток средств;
ОДП — отток средств.
Кроме того, расчеты, как и анализ, выполняются прямым и косвенном методом.

Расчет доходов прямым методом производится по формуле:

ЧДП(ОД) = В + АП + ПП — С — СЗ — НП — ДВ

где:
В — доход от продажи продуктов;
АП — авансы;
С — суммарные доходы по материальным ценностям;
ПП — прочие поступления от покупателей;
СЗ — расходы на оплату работы специалистов;
НП — налоговые платежи;
ДВ — прочие выплаты.

Расчет косвенным методом делается так:

ЧДП(ОД) = ЧПР(ОД) + AM + ЗП + ДЗ + КЗ + ФВ + ДБ + РП + АВП + АВВ+ РБ

АМ — амортизация;
ЗП — изменение (здесь и далее) запасов;
ДЗ — дебиторской задолженности;
КЗ — кредиторской задолженности;
ФВ — финансовых вложений;
ДБ — ожидаемых доходов;
РП — резервов ожидаемых расходов и выплат;
АВП — полученных авансов;
АВВ — выданных авансов;
РБ — будущих расходов.

Пример расчета денежных потоков

Итого: 124 тыс. руб.

Итого: – (-) 84 тысячи рублей.

Итого: 83 тысячи рублей.

Получается, что чистый денежный поток равен:

124 — 84 + 83 = 123 тыс. руб.

На нашем примере, есть приток финансов, значит работа проекта эффективна. В отчетном периоде был погашен кредит, оплачено пользование земельным участком, совершена покупка оборудования и ряд других дорогостоящих операций. А чтобы избежать проблем, пришлось взять дополнительный банковский кредит.

Главный совет: для четного контроля движения средств нужно регулярно проверять приток денег от деятельности и изучать график продаж. Также можно проанализировать статьи расходов, выделить из них самые затратные и контролировать их более внимательно. Готовить детальный отчет по показателям смысла нет: они быстро меняются и могут сбить с толку.

Кроме того, регулярно обновлять данные по статьям энергозатратно, а для понимания картины достаточно иметь общее представление о ситуации. Стоит отметить, что контроль денежного потока должен быть регулярным, через определенные промежутки времени. Это динамичный показатель, который часто и быстро меняется, поэтому еще вчера успешное предприятие завтра может стать убыточным. Важно держать руку на пульсе и следить за направлениями денежного потока. От этого зависит эффективность и срок жизни организации.

Источник