что такое индекс голубых фишек
Что такое «голубые фишки» и зачем в них инвестировать
«Голубые фишки» – термин из профессионального инвестиционного сленга. Это надежные активы, в которые вкладывают свои деньги консервативные инвесторы, стремящиеся планомерно и без рисков увеличить свой капитал.
Что такое голубые фишки
Blue chips или «голубые фишки» – название, зародившееся в американских казино в прошлом веке. Именно в таких заведениях чаще всего собирались состоятельные бизнесмены, интересующиеся инвестициями. Фишки голубого цвета в казино традиционно были самыми крупными, что и повлекло перенос сленга от игорного стола к фондовой бирже.
В покере несколько фишек голубого цвета могут стоить в разы больше, чем целая стопка красных или зеленых. Принцип действует и с инвестициями – в долгосрочной перспективе владение акциями надежных предприятий выгоднее, чем портфель из множества непредсказуемых активов.
Таким образом, «голубые фишки» на инвестиционном рынке – это акции самых надежных, крупных и высоколиквидных фирм в стране и конкретной отрасли. Они отличаются выплатой средних дивидендов, их цена, как правило, остается неизменной, но инвесторы, владеющие акциями такой компании, могут рассчитывать на регулярный, стабильный доход на протяжении 10–15 лет. Нарушить положение дел может только сильнейший кризис, поразивший отрасль или страну в целом.
Требования к компаниям
Основными требованиями для того, чтобы предприятия смогли получить статус «голубых фишек», следующий:
Голубые фишки российского фондового рынка
Компании, получающие этот статус в Российской Федерации, определяются на основе индекса, рассчитываемого Московской фондовой биржей. На сегодняшний день в него входят акции пятнадцати крупнейших предприятий:
Голубые фишки в США
В США перечень тех, кто войдет в список «голубых фишек», определяется индексом Доу Джонса. Для его расчёта используются показатели тридцати крупнейших компаний Америки, большей частью – фирм, работающих в сфере высоких технологий, банковских организаций, крупнейших производителей электроники, а также компаний, специализирующихся на розничной торговле. Показатели капитализации этих компаний максимально высоки. В список входят такие гиганты, как:
ВАЖНО! Перечень голубых фишек при этом не ограничивается исключительно теми компаниями, которые попали в Dow Jones Industrial Average. Многие крупные компании, отличающиеся надёжностью и высокими показателями инвестиционного доверия, не вошли в рейтинг.
В Британии – индекс FTSE 100 (Tobacco, Burberry, Vodafone и др.), в Японии – Nikkei 225 (Honda, Sony, Toyota, и прочие).
Как купить голубые фишки
Существует несколько способов покупки акций.
Преимущества и недостатки инвестирования в «голубые фишки«
«Голубые фишки» – отличный выбор для начинающих инвесторов, ведь вкладывая деньги в вышеперечисленные компании можно гарантированно получить прибыль, не неся практически никаких финансовых рисков.
Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.
Что такое голубые фишки. Словарь начинающего инвестора
Мы собрали базовые признаки голубых фишек:
При этом количество американских голубых фишек не ограничивается тремя десятками, поскольку далеко не все крупные и надежные компании входят в Dow Jones Industrial Average.
Европейским аналогом Dow Jones является индекс EURO STOXX 50, включающий Total, Volkswagen, Telefonica, Siemens, Santander и еще 45 компаний еврозоны. В Великобритании это FTSE 100 (British American Tobacco, Burberry, Vodafone и другие), в Японии — Nikkei 225 (Honda, Sony, Panasonic, Toyota, Nissan и прочие).
Как вкладывать в голубые фишки
Для голубых фишек не характерен стремительный рост или резкое снижение, в том числе и на фоне отдельных негативных событий, связанных с компанией. Поскольку голубые фишки — это крупный, проверенный годами бизнес, инвесторы верят, что руководство таких компаний справится с временными проблемами. Из-за этого игроки не спешат распродавать такие акции даже после очевидно негативных новостей.
Но были в истории исключения. Например, на волне кризиса 2008 года обанкротились такие гиганты, как Lehman Brothers и General Motors. В связи с этим стоит учитывать, что полностью неуязвимых к внешним факторам компаний не существует.
Московская биржа по итогам 2018 года выбрала самые доходные российские голубые фишки за последние четыре года. Ими стали:
Но исключения есть и здесь. В конце 2014 года одна акция банка ВТБ стоила 6,7 копейки, а в конце 2018-го — уже 3,3 копейки. Акции «Магнита» в период с 2008 по 2015 год выросли с ₽350 до ₽12 254, а к апрелю 2018-го упали до ₽3470.
Эти примеры подтверждают: деньги инвестора должны быть распределены между несколькими активами. Согласно подсчетам МосБиржи, чтобы собрать портфель, в который будут входить все российские голубые фишки, потребуется около 70 тыс. руб. Собрать такой портфель можно на РБК Quote — для этого нужно открыть брокерский счет и внести на него деньги, которые позволят совершать первые покупки ценных бумаг.
Если верить инвестиционному фольклору, термин «голубые фишки» пришел из казино, где используются голубые, белые и красные фишки. Голубые — самые дорогие.
В обиход термин вошел благодаря сотруднику Dow Jones Оливеру Гинголду, который проработал в компании 60 лет и еще застал ее основателей Чарльза Доу, Эдварда Джонса и Чарльза Бергстрессера.
История гласит: однажды Гинголд зашел в брокерскую фирму (сегодня она известна как Merril Lynch), чтобы проверить котировки. Изучив самые дорогие акции, он направился к выходу, а одной из сотрудниц компании бросил фразу о том, что пойдет писать очередной текст «об этих голубых фишках».
Некоторое время термин использовался для самых дорогих бумаг, но сегодня голубые фишки — это, скорее, самые надежные бумаги, которые прошли проверку временем.
Высоконадежные и самые ликвидные акции на рынке со стабильными показателями доходности. Компании — «голубые фишки» — это лидер ы в своей индустрии. Как правило, изменение цен на акции «голубых фишек» определяет настроение рынка. Стоимость компании на рынке, рассчитанная из количества акций компании, умноженного на их текущую цену. Капитализация фондового рынка – суммарная стоимость ценных бумаг, обращающихся на этом рынке. Лицо, выпускающее ценные бумаги. Эмитентом может быть как физическое лицо, так и юридическое (компании, органы исполнительной власти или местного самоуправления). Финансовый инстурмент, используемый для привлечения капитала. Основные типы ценных бумаг: акции (предоставляет владельцу право собственности), облигации (долговая ценная бумага) и их производные. Подробнее Регламентированный рынок, где встречаются продавцы и покупатели, торгующие различными активами: акциями, облигациями, валютой, фьючерсами, товарами. Стать участником торгов на бирже может каждый – для этого нужно открыть брокерский счет. Каждая сделка заключается по рыночной цене, совершается практически мгновенно, а также регистрируется и контролируется. Подробнее
Что такое индексы MOEXBC, MOEXBMI, MOEXSMID, MOEX10
Традиционно указателями направления движения фондового рынка являются многочисленные индексы. По изменению их динамики можно определить, оптимистично настроен рынок и штурмует новые высоты или, напротив, погружается в стагнацию и рецессию. Однако доступные к покупке на бирже компании сильно разнятся по отраслевой принадлежности и рыночной капитализации, не говоря уже о динамике их цен. Поэтому понимание индексов крайне важно для инвестора.
Основными индексами акций являются Индекс МосБиржи и Индекс РТС — ценовые, взвешенные по капитализации композитные индексы российского рынка, включающие в свою базу расчёта (индексную корзину) бумаги наиболее ликвидных и крупных компаний-представителей основных отраслей экономики, выраженные в рублях (Индекс МосБиржи — IMOEX) или в долларах США (Индекс РТС — RTSI). Однако семейство индексов акций, рассчитываемых Московской биржей, не ограничивается вышеперечисленными. Чтобы лучше понимать происходящие на фондовом рынке процессы, стоит знать и другие значимые российские бенчмарки.
Московская биржа (прежнее название — ММВБ) производит расчёт ключевых индексов акций, к ним относятся Индекс МосБиржи (и его долларовое выражение — Индекс РТС), Индекс голубых фишек, Индекс средней и малой капитализации, Индекс акций широкого рынка (оба рассчитываются в рублях и долларах), а также отраслевые индексы в национальной валюте и в долларах США (транспорта, финансового сектора, химии и нефтехимии, нефти и газа, электроэнергетики, металлов и добычи, телекоммуникаций и потребительского сектора). И если с индексом МосБиржи знаком практически каждый инвестор, то остальные известны куда меньше. Но их знание может дать более глубокое понимание рыночных процессов.
Индекс голубых фишек Московской биржи (MOEXBC) рассчитывается в рублях и представляет собой индикатор акций 15 наиболее ликвидных эмитентов российского рынка: «АЛРОСА», «Северсталь», X5 Retail Group, «Газпром», ГМК «Норильский никель», «Лукойл», «Магнит», «МТС», «НОВАТЭК», «Роснефть», «Сбербанк», «Сургутнефтегаз», «Татнефть», Банк «ВТБ» и «Яндекс». Данный индекс имеет ограничение на вес акции одного эмитента, равный 20%, и рассчитывается один раз в секунду с 10:00 до 18:50.
Для оперативного реагирования при осуществлении сделок с бумагами наиболее крупных компаний лучше всего подходит Индекс МосБиржи 10 (MOEX10). Его особенностью является перерасчёт при совершении каждой сделки с акциями из его корзины: «АЛРОСА», «Газпром», ГМК «Норильский никель», «Лукойл», «Магнит», «Московская биржа», «Роснефть», «Сбербанк» — АО и АП, а также Банк «ВТБ». Данный индекс рассчитывается один раз в секунду с 10:00 до 18:40.
Индекс средней и малой капитализации (MCXSM) рассчитывается в рублях и в долларах США и является композитным и взвешенным индексом акций средней и малой капитализации. В октябре 2020 г. в него входят 33 акции, вес в индексе определяется по рыночной капитализации с учётом фри-флоат. Данный индекс имеет переменную базу расчёта, то есть количество акций в нём непостоянно и может увеличиваться или уменьшаться в дату изменения индекса (третья пятница марта, июня, сентября и декабря). Индекс рассчитывается один раз в день в 18:50.
Индекс широкого рынка Московской биржи (MOEXBMI) рассчитывается в рублях и в долларах США и является барометром широкого рынка акций, отобранных в корзину с учётом капитализации, ликвидности и доли акций в свободном обращении — она должна составлять не менее 5%. Индекс рассчитывается каждые 15 секунд в период с 10:00 до 18:50, а максимальный вес акции эмитента равен 15%. База расчёта Индекса широкого рынка служит для формирования отраслевых индексов Московской биржи. Пересмотр индекса осуществляется в аналогичном режиме каждую третью пятницу марта, июня, сентября и декабря. В рамках пересмотра акции могут быть включены или исключены из базы расчёта, а их вес может быть увеличен или уменьшен.
Также Московская биржа производит расчёт отраслевых индексов в рублях и в долларах США. К данным индексам относятся: Индекс транспорта (MOEXTN), финансового сектора (MOEXFN), химии и нефтехимии (MOEXCH), нефти и газа (MOEXOG), электроэнергетики (MOEXEU), металлов и добычи (MOEXMM), телекоммуникаций (MOEXTL) и потребительского сектора (MOEXCN). Эти индексы сформированы из акций базы расчёта Индекса широкого рынка. Количество акций в них может меняться в озвученные даты пересмотра, а значение пересчитывается каждые 15 секунд с 10:00 до 18:50.
На Московской бирже есть множество индексов акций, облигаций и прочих активов, что позволяет инвесторам и трейдерам узнавать о рыночной действительности во всём её многообразии и совершать выгодные сделки.
Остались вопросы по статье, хотите предложить интересную тему или знаете, как сделать «Открытый журнал» ещё лучше? Скорее пишите нам через форму обратной связи — мы с удовольствием ответим, тщательно изучим и обязательно примем во внимание. И не забудьте подписаться на нашу рассылку, иначе пропустите самое важное и интересное!
Голубые фишки: что надо знать о самых стабильных акциях
Голубые фишки — это акции крупных и стабильных компаний с большой историей и стабильными дивидендами. Рассказываем, какие компании относятся к голубым фишкам, как их выбрать и почему такие акции — хороший вариант для начинающего инвестора.
Что такое голубые фишки
Сам термин «голубые фишки», или blue chips, пришёл из казино. Игроки там используют фишки разных цветов: голубые, красные и белые. Голубые — это самые дорогие фишки. По мере развития фондового рынка голубыми фишками стали называть самые надёжные акции.
Списка компаний, которые относятся к голубым фишкам, не существует. Но есть признаки, по которым компанию можно отнести к голубым фишкам, — это большая капитализация, высокая ликвидность, небольшая волатильность, длительное присутствие на рынке и стабильные дивиденды. Благодаря этим характеристикам голубые фишки — это хороший вариант для начинающего инвестора. Рассмотрим критерии подробнее.
Капитализация. Это то, сколько компания стоит на рынке. Чтобы узнать капитализацию, надо число всех акций компании умножить на их цену. Самому это делать необязательно: капитализацию, как и многие другие показатели, удобно смотреть на сайте Мосбиржи или специальных сервисах, например Smart-lab.
Ликвидность. Это возможность быстро продать ценную бумагу с минимальной разницей между ценой покупки и ценой продажи. На ликвидность влияет объём акций в обращении и количество желающих продать и купить их. Чем больше желающих купить — тем выше цена бумаги и тем быстрее её можно продать.
На Мосбирже есть индекс голубых фишек, куда включают 15 компаний с самыми ликвидными акциями. В таблице можно посмотреть самых торгуемых эмитентов на рынке по данным Мосбиржи на 11 октября 2021.
*По данным Мосбиржи на 10 октября 2021 года.
Волатильность. Это изменение цены на конкретном промежутке времени. Если цена изменяется сильно, например, акция 1 сентября стоила 500 ₽, а через неделю — 400 ₽, — это высокая волатильность; если цена изменяется незначительно, в пределах нескольких рублей, то это низкая волатильность. У голубых фишек обычно низкая волатильность.
Как искать голубые фишки
Голубые фишки торгуются на бирже. Найти список голубых фишек можно в одноимённом индексе, его тикер MOEXBC. Этот индекс рассчитывает Мосбиржа и включает в него самые надёжные и ликвидные компании. Именно их мы перечислили в таблице выше.
Плюсы голубых фишек
Минимальный риск для инвестора. Вариант, что компания из списка обанкротится, очень маленькая. Это не значит, что предприятие защищено от банкротства на 100%, а значит, что голубые фишки гораздо более устойчивы к разным экономическим потрясениям. И даже в случае глобального кризиса велика вероятность, что компания восстановится. О стабильности говорит и тот факт, что многие компании из категории голубых фишек — например, «Сбербанк» и «Газпром» — напрямую относятся к государственной системе и играют важную роль в экономике страны.
Стабильные дивиденды. Если компания платила дивиденды пять лет подряд, то высока вероятность, что она и дальше будет продолжать это делать. На российском рынке из индекса голубых фишек дивиденды не платят только «Яндекс» и Mail.ru. Свою прибыль они вкладывают в расширение бизнеса.
Стабильные цены. Акции голубых фишек высоколиквидны, поэтому если и теряют в цене, то незначительно. Инвестор в любой момент может продать ценные бумаги по хорошей стоимости. Разница между ценой продажи и покупки небольшая, то есть у голубых фишек — низкий спред. Поэтому они неинтересны спекулянтам.
портфельный управляющий Сбер Управление Активами
Высокий уровень ликвидности торгов «голубыми фишками» действительно приводит к снижению разницы между ценой продажи и покупки (так называемому bid/ask spread). Низкий спред и высокая ликвидность торгов «голубыми фишками» мешает отдельному участнику торгов повлиять на динамику цены акции через выставление своих ценовых заявок.
Минусы голубых фишек
Медленный рост котировок. Принято считать, что акции голубых фишек растут медленно, без резких скачков, как, например, X5 Retail Group. Но бывают и исключения: акции «Яндекса» в октябре 2019 года можно было купить за 1898 ₽, а в октябре 2020 года — уже за 4800 ₽. Также к исключениям относятся «Газпром», «Тинькофф», «Сбер».
портфельный управляющий Сбер Управление Активами
Ярким примером голубой фишки, котировки которой продемонстрировали быстрый рост, может служить «Газпром». Акции этой компании прибавили с начала 2021 года в рублях без малого 76% с учётом дивидендных выплат, притом что индекс широкого рынка ММВБ за этот же период прибавил около 30% в рублях. Опережающий рост котировок акций компании был обусловлен ростом цен на природный газ и нефть за этот же период времени.
Данный пример показывает, что даже в случае голубых фишек можно ожидать резкого роста (или снижения) котировок при соответствующем изменении цен на производимую компанией продукцию, корпоративных событиях и так далее. Потенциал роста котировок акций каждой конкретной компании следует оценивать на основе фундаментального анализа без привязки к тому, «голубая» это фишка или нет.
Небольшая дивидендная доходность. Голубые фишки дивиденды платят регулярно, но дивидендная доходность (отношение размера дивидендов к стоимости бумаги) немногим выше доходности по вкладам или облигациям. Поэтому такие инвестиции больше подходят, чтобы сохранить свои деньги и получать небольшой, но стабильный доход. Например, дивидендная доходность компании «Алроса» за 2018 год была 10,9%, а за 2019 год — 9,2%.
Проверить стабильность выплат дивидендов можно через индекс DSI — он показывает регулярность выплат и изменение размера дивидендов. Значение индекса — от 0 до 1. Чем ближе показатель к единице, тем лучше: это означает, что компания стабильно платит дивиденды и повышает их размер. Максимальный DSI, равный 1, например, в октябре 2021 года присвоен «Лукойлу».
Для чего инвестировать в голубые фишки
Инвестировать в голубые фишки стоит по двум причинам.
1. Чтобы получать пассивный доход
Акции голубых фишек, как правило, растут, но медленно. Поэтому в такие акции имеет смысл инвестировать на 5–20 лет. Например, инвесторы, которые купили бумаги «Сбербанка» и «Новатэка» в 2016 году, уже окупили их стоимость и находятся в плюсе, получая регулярно дивиденды.
2. Чтобы сохранить свои деньги
В целом доходность ценных бумаг голубых фишек превышает ставку по вкладам и доход от облигаций. Однако при инвестировании в голубые фишки важно диверсифицировать портфель. Это значит, что нужно вкладывать деньги в ценные бумаги компаний из разных секторов экономики и не ограничиваться только акциями, но и покупать, например, облигации.
В списке компаний из индекса голубых фишек больше половины — компании из нефтегазовой и металлургической отраслей. Это значительный перевес, и если что-то не заладится в этих двух сферах, то весь инвестиционный портфель сильно потеряет в стоимости.
Как инвестировать в акции голубых фишек
В голубые фишки инвестируют точно так же, как и в любые другие биржевые активы: нужно выбрать брокера, открыть у него счёт, пополнить его и купить ценные бумаги. Акции можно приобрести на Мосбирже и Санкт-Петербургской бирже. На первой — большой выбор российских ценных бумаг, на второй — иностранных.
Выводы: что важно запомнить о голубых фишках
Голубые фишки — это надёжные компании с большой капитализацией, высокой ликвидностью и маленькой волатильностью.
Голубые фишки подходят для получения пассивного дохода и сохранения денег.
Можно покупать акции отдельно каждой компании или купить ETF и инвестировать сразу во много компаний из разных секторов экономики.
Инвестировать лучше на долгий срок.
Не готовы рисковать и инвестировать в акции?
Что такое голубые фишки на фондовом рынке?
Статус «голубых фишек» (blue chips) присваивают самым дорогим и надёжным компаниям на фондовых рынках — мировым гигантам, лидер ам в своей отрасли. Их деятельность обычно связана с энергоресурсами, высокими технологиями, медициной, финансами.
Российские инвесторы могут купить не только акции отечественных голубых фишек, но и зарубежных. Помогут в этом фондовые биржи и торговые площадки.
Состав индекса на 2021 – 2022 год
Список голубых фишек называют индексом. Лидеры российского рынка входят в состав индекса Мосбиржи. Этому индикатору присвоен тиккер MOEXBC, на 2021 – 2022 год он содержит 15 голубых фишек российского рынка: Газпром, Сбербанк, Лукойл, Татнефть, Сургутнефть, Mail.ru, Полюс, Норильский Никель, МТС, Магнит, X5 Retail, Новатек, Яндекс, Роснефть и Сбербанк.
Преимущества и недостатки
Акции голубых фишек подходят для инвестиционного портфеля и опытного трейдера, и новичка на бирже.
По каким критериям определяют голубые фишки
Также в компании не должно быть кризиса за предыдущие 10 лет — такой критерий подтверждает надёжность и финансовую устойчивость предприятия.
Доходность голубых фишек
Доходность голубых фишек выше, чем по банковским вкладам, но может быть ниже, чем по акциям второго и третьего эшелона — 8—12%. Это средний показатель за всю историю фондовых бирж. Многие АО не делятся прибылью с акционерами, но остаются при статусе голубой фишки.
Стабильно выплачивают долю с прибыли дольше 7 лет «дивидендные аристократы». В индекс таких голубых фишек на 2021 – 2022 год входят российские компании: Лукойл, Новатек, Мосбиржа, Сбербанк, Русгидро, Пермэнергосбыт и другие.
Также на наших биржах можно купить акции зарубежных дивидендных аристократов, чья фондовая деятельность уходит корнями в историю. Популярные американские фирмы с растущими выплатами дольше 25 лет — Colgate-Palmolive, Johnson & Johnson, Coca-Cola, McDonald’s, Intel Business Machines и др.
Список голубых фишек
Россия
Общая стоимость всех 15 голубых фишек России — от 500 млн руб. Из-за нестабильности российского рынка последние 5 позиций регулярно могут меняться, но первые 10 — постоянные лидер ы.
ТОП−10 российских голубых фишек по данным Московской биржи
Отечественные лидер ы с акциями первого эшелона покупают на Мосбирже, их список совпадает с индексом MOEX.