что такое бессрочные свопы
Устали путаться в понятиях бессрочных свопов, фьючерсов и контрактов? Прочтите эту статью!
Биткоин прошел очень долгий путь за свои одиннадцать лет существования. Он был создан как «одноранговая электронная денежная система», которая на сегодняшний день стала нечто большим. Фактически, Биткоин достиг огромных высот, превратившись из простой валюты в инвестиционный актив.
Криптовалюта продолжает занимать свою особенную нишу на мировом рынке и быть объектом всеобщего внимания и активного использования. В настоящее время она находит свое применение для инвесторов, которые видят на криптовалютном рынке потенциал для получения большой прибыли. Криптовалюта стала актуальна с первых дней, когда отдельные инвесторы покупали и держали цифровую валюту по мере ее роста и развития. Однако сегодня вокруг Биткоина также существует растущее и оживленное трейдинг сообщество.
Торговля биткоинами набрала гораздо большие обороты, чем просто покупка и продажа по разным ценам — она расширилась до масштабов традиционного трейдинга. Это привело к торговле криптовалютой с помощью фьючерсных контрактов и различных производных финансовых инструментов, которые поставляются с ней.
Понимание этой торговой среды важно для начинающего биткоин-трейдера, поскольку существуют как и сходства, так и ключевые различия, которые понятны и близки одним трейдерам больше, чем другим. Читайте далее, чтобы понять сущность торговли деривативами на биткоины и в чем разница между бессрочными свопами, фьючерсами и другими типами контрактов.
Недавно проведенный опрос показал, что спотовая торговля по-прежнему остается самой объёмной сферой для криптотрейдеров, но эта доля постепенно падает. Согласно опросу, 53 процента трейдеров являются спотовыми трейдерами, а 47 процентов торгуют производными. По мере появления все большего числа платформ и услуг, процентная составляющая трейдеров деривативами значительно выросла.
Один из наиболее популярных способов торговли Биткоином в настоящее время — фьючерсные контракты. Это контракты, которые позволяют инвесторам заключать соглашение о покупке и продаже биткоинов по заранее обговорённой цене и в определенное время. Такой метод торговли очень распространен среди ряда активов и сырьевых товаров.
Биткоин работает в этой структуре торговли из-за его хорошо известной волатильности. Контракт заключается по заранее определенной цене, которая, как ожидается, будет совершенно другой, когда срок контракта истечет. При торговле фьючерсными контрактами, покупатель и продавец должны соблюдать условия контракта независимо от новых рыночных условий.
Наверное уже становится ясно, почему фьючерсный контракт так привлекателен для трейдеров, так как они могут использовать фьючерсные контракты как для хеджирования против падающего рынка или для увеличения прибыли за счет разницы в цене. Использование контрактов для хеджирования или спекуляций зависит от того, в какую сторону пойдет рынок.
Например, если биткоин оценивается в 10 000 долларов за монету и фьючерсный контракт заключен на месяц, то это означает, что через месяц продавец продаст эту монету за 10 000 долларов, а покупатель купит ее по этой цене. Если цена монеты упадет, то продавец получит прибыль, поскольку хеджировал свою ставку открытием короткой (шорт) позиции.
Трейдер также может открыть длинную (лонг) позицию, если он предполагает, что цена будет расти, и таким образом извлечь выгоду от роста цены.
Различные типы контрактов.
Есть разные типы сделок, которые подходят под общий термин деривативов, и важно знать разницу. Биткоин трейдерам знакомы такие продукты, как фьючерсные опционы и бессрочные своповые контракты на Биткоин.
Бессрочные свопы на Биткоин работают так же, как фьючерсные контракты на Биткоин, за исключением того, что у них нет установленной даты окончания срока действия контракта. Обычно должен быть период времени, например месяц, когда контракт должен быть выполнен, но при бессрочном свопе контракт может действовать бесконечно.
Бессрочные свопы также имитируют спотовый рынок с маржой и, следовательно, торгуются близко к базовой справочной цене индекса. Эти изменения также означают, что трейдер должен знать о различных механизмах, которые вступают в силу при использовании бессрочных свопов. Некоторые примеры этих механизмов включают маркировку позиций, потому что эти контракты маркируются в соответствии с методом маркировки по справедливой рыночной цене (что помогает остановить ненужную ликвидацию).
В случае бессрочного свопа трейдер снова выбирает длинную или короткую позицию, но в этом случае появляется комиссия за финансирование. Это механизм, который обеспечивает сближение бессрочной цены со спотовой ценой путем обмена валютными свопами между трейдерами, занимающими длинные и короткие позиции. На рынке, финансирование, чаще всего выплачивается каждые 8 часов.
Здесь может произойти оплата, так как в случае, если ставка финансирования положительная, то длинные позиции будут оплачиваться, а короткие позиции получат финансирование. Если коэффициент отрицательный, все работает наоборот.
На рынке есть несколько вариаций фьючерсов на Биткоин, которые следует учитывать при торговле деривативами. Они также становятся все более популярными на традиционных торговых платформах, в которых интегрирован Биткоин трейдинг, например, на Чикагской товарной бирже (CME).
«Опцион» — это тип производного контракта, который дает владельцу право (не обязанность) купить или продать актив по определенной цене (цене исполнения) в течение заранее определенного времени (даты истечения срока действия). Что делает данный фьючерсный контракт более гибким.
Такая вариация контрактов дает возможность игрокам на рынке получать доход путем размещения различных позиций, а также хеджировать свои позиции, особенно при торговле Биткоин-парами, т.к. Биткоин сам по себе является волатильным активом.
В опционном контракте есть «автор» или продавец опциона и покупатель. Покупатель платит премию за опционный контракт, определяемую такими факторами, как денежность (текущая цена актива по сравнению со страйк-ценой), время истечения срока и подразумеваемая волатильность. Автор опциона принимает такую премию в качестве дохода. Им платят авансом, но они сталкиваются с высоким риском (в случае обнаружения), если опцион становится очень ценным для покупателя. Например, продавец пут надеется, что базовая акция не упадет ниже цены исполнения, покупатель надеется, что так оно и будет.
Вхождение Биткоина в традиционный рынок торговли деривативами является важным шагом для актива, поскольку он дополнительно узаконивает и нормализует его по тем же принципам, что и золото или нефть. Более того, тот факт, что торговля всеми вышеупомянутыми производными осуществляется на таких крупных площадках, как СМЕ и Bakkt, а также на криптобиржах, как Overbit и Virtuse, демонстрирует популяризацию Биткоина и криптовалют и его принятие в качестве нового класса активов.
Overbit: Платформа для маржинальной торговли на рынках криптовалют, форекс и металлов.
Уведомление о рисках:
Торговля с кредитным плечом подразумевает высокий риск потери Ваших денежных средств, всегда следует торговать теми средствами, которые Вы можете позволить себе потерять. Маржинальная Торговля может быть не подходящей для всех инвесторов, поэтому до начала торговли с плечом удостоверьтесь в полном Вашем понимании присущих рисков, проконсультируйтесь со специалистом, если необходимо.
Заявление об ограничении ответственности:
Контент, размещенный на сайте, блоге, социальных сетях или иных платформах Overbit, не ориентирован и не является целенаправленным на конкретную страну или регион и его резидентов. Пожалуйста, прежде чем получить доступ на платформу Overbit, убедитесь, что правовые положения и регуляция Вашей страны не имеет запрет на использование и просмотр данного контента.
Как торговать бессрочными свопами на OKEx
Бессрочные свопы – разновидность криптовалютных деривативов, очень похожая на фьючерсные контракты. Разница заключается в сроке экспирации, а также плате за финансирование. Биржа OKEx предлагает такие инструменты для различных популярных монет, с маржей в USDT или криптовалютах. Редакция Profinvestment.com расскажет, как торговать бессрочными свопами на OKEx и в чем преимущества такого типа трейдинга.
Принцип работы бессрочных свопов (perpetual swaps)
Так же как и фьючерсы, бессрочные контракты позволяют трейдерам открывать длинные или короткие позиции по базовому активу. В то время как фьючерсные контракты имеют четко обозначенный срок экспирации (выполнения), бессрочные свопы такого срока не имеют, так что позиция теоретически может бесконечно оставаться открытой. На OKEx можно найти большой выбор такого рода свопов, включая деривативы на BTC, ETH, LTC и другие востребованные валюты. Возможно использование кредитного плеча до 125х.
Механизм оплаты финансирования гарантирует, что стоимость свопа находится максимально близко к стоимости базовой валюты. В то время как цена фьючерсов автоматически соответствует цене базового актива, в случае с бессрочными контрактами могут наблюдаться расхождения.
Расчет комиссий за финансирование осуществляется через каждые восемь часов. Помимо этого, при торговле бессрочными свопами на OKEx взимается комиссия – 0,03% за каждый расчет.
Бессрочные контракты, в отличие от обычной спотовой торговли, позволяют трейдерам, не храня базовый актив, тем не менее получать выгоду от изменения его цены. Процесс становится еще более результативным (но и рискованным) с использованием кредитного плеча. При этом единственное условие поддержания открытой позиции – наличие у трейдера достаточной маржи для предотвращения ликвидации.
Бессрочные контракты OKEx: особенности
Пользователи биржи OKEx могут торговать двумя видами вечных свопов: Coin-margin и USDT-margin. Разница заключается в том, какие активы используются в качестве обеспечения.
Доступны деривативы с несколькими десятками криптовалют:
Максимальное кредитное плечо при торговле составляет 125х. Обычно кредитное плечо, которое доступно конкретному трейдеру, уменьшается в зависимости от количества открытых позиций.
Как торговать на OKEx бессрочными свопами
Свои открытые позиции можно просмотреть на вкладке «Позиции» ниже графика динамики цен. Она включает в себя такую информацию, как нереализованный P&L, ликвидационная стоимость, средняя цена и пр. Здесь же можно при желании закрыть позицию.
Заключение
Бессрочные свопы на OKEx – это способ торговли, который сочетает в себе высокую гибкость и хороший контроль рисков. Настраиваемые режимы маржи (кросс и изолированная), широкий диапазон кредитного плеча – до 125х – предоставляют торговые возможности как профессионалам, так и новичкам. Как правило, на такой способ обращают внимание те, кто заинтересован в хеджировании рисков; также это удобный инструмент для арбитражников. Кроме того, бессрочные контракты актуальны для трейдеров, отдающих предпочтение долгосрочному удержанию позиций.
Что такое своп в биржевой торговле
Понятие своп в трейдинге
Вся операция состоит из двух этапов:
Для того, чтобы операция получила статус свопа, необходимо, чтобы между первым и вторым этапом прошла хотя бы одна ночь.
Виды свопов
Валютные свопы
Процентные свопы
Обмен процентными ставками по кредиту: плавающей на фиксированную и наоборот, в зависимости от финансовой ситуации и ожидания определенных изменений на рынке. В данном случае две стороны договариваются о процентных свопах с целью сократить риски и снизить выплачиваемые проценты по кредиту.
Свопы на сделках с драгоценными металлами
При подобных сделках аналогичным образом в два этапа покупают и продают драгметаллы опять же с целью снижения рисков.
Акционные свопы
Такие операции дают возможность вливания капиталов в фондовые биржи развивающихся стран. При обмене платежей учитываются величина биржевого индекса и процентная ставка.
Кредитно-дефолтные свопы
Минимизируют возможные риски от дефолта при обвале кредитных рынков. Кредитно-дефолтные свопы наиболее популярны в России. Нестабильная ситуация в экономике повышает вероятность того, что деньги могут обесцениться. Степень возможных рисков зависит от того, в какой валюте был оформлен кредит, какая финансовая ситуация складывается на международных и внутренних рынках.
Часто курс российского рубля резко падает. В такой ситуации кредитно-валютный своп становится своеобразным инструментом страховки. Заинтересованная сторона одноразово или регулярно выплачивает небольшую сумму для того, чтобы в случае дефолта получить страховку, которая возместит убытки от обесценивания денег или неплатежеспособности заемщика. Важно подчеркнуть, что дефолтный своп считается гораздо выгоднее обычного страхования.
Возможности для дохода
Если была открыта сделка на продажу (короткая позиция), из процентной ставки котируемой валюты вычитается процентная ставка базовой. Разница и в этом случае начисляется на торговый счет трейдера. Своп может быть как отрицательным, так и положительным. Начисление отрицательного свопа на торговый счет завершится снятием средств. При положительном свопе, наоборот, начислят некоторую сумму на счет.
Заработать таким образом серьезную сумму за короткий срок не получится, но, если продержать открытую сделку с положительным свопом на протяжении длительного времени, можно получить определенную выгоду.
Хеджирование рисков с помощью свопов
Хеджирование, то есть страхование рисков от возможных потерь с помощью свопов, обговаривается обеими сторонами заранее. Два трейдера уже на первом этапе свопа заранее озвучивают цену обмена активов, договариваются о проведении обратной сделки и тем самым равномерно и справедливо распределяют риски между собой.
Подводя итоги отметим, что грамотное применение свопов поможет помочь увеличить и заодно застраховать прибыль, получаемую в результате проведения финансовых операций. Своп вряд ли принесет значительный доход, однако может оградить от определенных финансовых неприятностей.
Подпишитесь на нашу рассылку, и каждое утро в вашем почтовом ящике будет актуальная информация по всем рынкам.
Что такое Своп: объяснение человеческими словами на простом примере
Здравствуйте, уважаемый читатель!
Сегодня рассмотрю преимущества и недостатки swap. Своп — это интересный инструмент трейдинга, который дает возможность получения дополнительного дохода при простом удержании открытой позиции. Актуален при торговле валютными парами и на Форексе.
Что такое swap на бирже простыми словами
Расскажу простым языком. Во время торговой сессии трейдер открывает позиции. Совершает сделку и, например, открывает длинную позицию доллара против британского фунта. Торговая сессия может быть основной, дополнительной.
Открытые позиции могут не закрываться и переноситься через ночь. За эту операцию со счета списывается или начисляется комиссия. Это и есть своп. Не имеет значения время открытия сделки. Время отсечки для начисления — 17.00 по Нью-Йорку. Зимой по московскому — 01 ч. Трейдер открыл за несколько минут до 17 NY — начисляется после перехода этой временной границы.
Пример
Открываем длинную позицию в паре GBD/USD на 100 тыс. единиц (один лот). То есть одновременно открывается лонг в британском фунте стерлинга и шорт в американском долларе. По формуле ниже рассчитываем размер свопа на следующий день. Разница ставок 1% (ноябрь 2019 года). Комиссию брокера поставим 0,3%, стоимость валютной пары — 1,27.
swap=(100 000 х (1+0,3)/100) * 1,27/365
Цель — приведение к единой системе координат различных валют с разными банковскими ставками. В результате торговли с переносом через ночь трейдер кредитуется или открывает условный депозит по каждой валюте исходя из различных величин, которые для форекс-дилера являются абсолютной величиной. Он не может их изменить. Только учитывать в предоставлении услуг конечному клиенту.
Механизм образования и метод расчета
Природа механизма — ставки рефинансирования центральных банков стран. Они могут изменяться, иметь различную величину.
Приведу пример. На ноябрь 2019 г. ставка ФРС США по доллару — 1,75%, банка Англии по фунту — 0,75%. При открытии лонга или шорта в этой паре по тому или иному инструменту естественным образом возникает разница в начислении за счет ставок. Дополнительную комиссию устанавливает форекс-дилер.
SWAP=(объем открытой позиции х (разница ставок рефинансирования + доп.комиссия дилера)/100) х ст-сть валютной пары/365.
Своп может принимать положительную или отрицательную величину. На короткие однодневные сделки внутри дня не начисляются.
От чего зависит размер свопа
Величина напрямую зависит от ставок рефинансирования центральных банков. Вторая составляющая — дополнительные комиссии, которые закладывает дилер. Они могут существенно скорректировать списания или начисления. Индивидуальны для каждого дилера. Единой схемы не существует.
Для каких трейдеров актуален своп
Для тех, кто переносит позицию через ночь. Особенное внимание надо обращать при переносе со среды на четверг, когда начисления идут в тройном размере. При отсутствии уверенности в среду позиция закрывается, в четверг после 1.00 МСК (зимнее время) ее вновь можно открыть.
В торговом терминале MetaTrader величина swap транслируется. MetaTrader — самая распространенная в России программа для торговли валютными парами.
Стоит ли трейдерам опасаться свопов
Влияние свопа на размер торгового счета трейдера на небольших промежутках времени сводится к малой величине. При удержании позиции до 2-3 недель я не стал бы обращать внимание на начисления по наиболее популярным парам. Это стоит делать при удержании до года и на экзотических валютах. Или при совпадении этих двух факторов.
Например, оценивая начисления по британскому фунту, у которого ставка 0,75% в год. Очень маленькая величина для влияния на торговый счет на недолгих промежутках времени. Даже с учетом дополнительной комиссии дилера.
Таблица свопов на forex
На информационных ресурсах, связанных с Форексом, часто размещаются сводные таблицы свопов различных дилеров. Это удобно для трейдера. Экспресс-анализ позволяет сравнить наилучшие условия. С учетом факта начисления комиссии каждым дилером самостоятельно. База расчета — ставки рефинансирования центральных банков. Вторая часть начислений — собственные комиссии брокеров на валютном рынке.
Пример — таблица с ресурса tlap.com.
Стоит учитывать задержки с обновлением подобного рода информации. И возможные ошибки. Сверять с первоисточниками информации на сайтах дилеров.
Что такое счета без свопов
Большинство дилеров предоставляет возможность заключения договора на обслуживание с открытием торгового счета без свопирования. Это своего рода маскировка механизма swap. Потому как сам он никуда не исчез для самого дилера, хотя может составлять маленькую величину.
В первую очередь, на ведущих валютах. В таком случае эти издержки уходят в комиссии того, кто предоставляет услугу. Она может быть немного выше, чем на счете со swap.
Если цель вашей торговли — получение прибыли от спекуляций на непродолжительных промежутках времени, не стоит забивать себе голову открытием счета без свопа. Своп отдельной строкой дает более прозрачную картинку для анализа сборов дилера.
Почему со среды на четверг своп тройной
В трейдинге при расчете определяется дата валютирования, когда происходит начисление или списание величины swap. Среда на валютном рынке приравнивается к пятнице. Четверг — к понедельнику. Это особенности торговли валютой.
Банковская ставка работает каждый день, поэтому ночь со среды на четверг — как выходные дни. Начисление или списание тройное. В обычные выходные дни (суббота, воскресенье) swap за сделки начисляется стандартным порядком.
Когда своп не взимается
Плюсы и минусы
Торговые стратегии Форекс на базе свопов
Базовые предпосылки для построения торговых стратегий с использованием swap на Форексе:
Хеджирование рисков с помощью свопов
Страхование рисков (хеджирование) — стандартная ситуация. Широко применяется при кредитовании той или иной формы.
Что такое своп-линия
Характерные черты — договоренности между центральными банками стран по оговоренному курсу в течение договорного промежутка времени или объема обмена.
Применение свопов в России
Контракты на свопы котируются на Московской бирже. С результатами торгов и спецификациями можно ознакомиться на этой странице.
Заключение
Своп — финансовый инструмент с интересным спектром применения. На Форексе валютный своп при быстрых спекуляциях имеет малое влияние на конечный денежный результат. Все меняется на долгосрочных периодах и при применении крупными структурами.
До свидания, читайте мои статьи, повышайте финансовую грамотность!
ПРИМЕРЫ СО СВОПАМИ В ТРЕЙДИНГЕ И ПРИНЦИП «ТЫ МНЕ — Я ТЕБЕ»
Своп в трейдинге — это термин, значение которого сводится к временному обмену любыми активами в процессе торговли на бирже. Трейдеры меняются определенным количеством активов на время, потом возвращают друг другу то, чем обменялись. Звучит несколько бессмысленно — это как два приятеля, которые поменялись равноценными автомобилями, чтобы покататься на машине друга, свою предоставить на время ему, а потом каждый возвращает чужое имущество в руки хозяина. Какой-то особой выгоды здесь не видно. В случае со свопами картина выглядит иначе — в подобном процессе обмена есть очень даже большой смысл. Простыми словами своп — это обоюдная выгода для обоих трейдеров. Он помогает увеличить сумму активов, хеджирует риски, дает возможность получить доступ к рынкам другой юрисдикции и соответственно прибыль. Если на первом этапе трейдеры обмениваются активами, то на втором происходит возврат, который является закрытием сделки.
КАКИЕ БЫВАЮТ СВОПЫ
Валютные свопы
Они улучшают структуру активов, позволяют финансировать различные операции, а также страхуют риски. Самая простая механика валютного свопа — это когда трейдеры временно обмениваются валютой. При первичном обмене они покупают друг у друга валюту на одну и ту же сумму и сразу договариваются о будущем возврате активов через конкретный промежуток времени. Естественно, что на дату закрытия сделки уже будет другой курс. Поэтому одна сторона получит прибыль от данной сделки, вторая — соответственно, убыток.
Свопы на форекс
Прибыль от разницы курса валют и величина прибыли/убытков будет существенной, если открыть сделку больше, чем на неделю. Причем серьезными потерями такой промежуток не угрожает при наличии достаточного кредитного плеча и видимых колебаний курса. Если вы занимаетесь внутридневной торговлей, то не имеете права держать открытой потенциально выгодную сделку из-за положительного свопа. По правилам вы должны все позиции закрыть в течение дня, иначе вас ждут штрафные санкции. Свопом на форексе считается сделка, которую брокер переносит на следующий день и получает за нее комиссию. Такое явление существует только на форексе. Но какой-то прибыли от него трейдеры обычно не имеют. Для расчета подобных свопов применяется специальная таблица брокера.
Есть два исключения на форексе, когда можно открыть безсвоповый счет:
Это ограничение оправдано тем, что только именно при одном из этих двух условий от свопа может получиться существенная прибыль или по закону противоположности значительный убыток (темную сторону луны никто не отменял). Когда вы регистрируетесь в системе и открываете счет для свопа, обязательно оставьте отметку в необходимой графе, чтобы вам не открыли стандартный трейдерский депозит.
Акционные свопы трейдинге
Свопы на акциях — это когда происходит обмен потоками платежей, при которых учитываются величина биржевого индекса и процентной ставки. Иначе говоря, здесь имеются в наличии две составляющих — непосредственно акции и фиксированные/плавающие процентные платежи. Свопы на акциях расширяют возможности инвесторов вливать капиталы в фондовые биржи развивающихся стран, к которым относится и Россия.
Свопы процентные
Это когда стороны обмениваются процентными ставками по кредиту. Простой пример процентного свопа — у одного трейдера ставка по проценту, трейдер хочет уменьшить риски и перейти на фиксированную. У другого трейдера фиксированная ставка, и он в ожидании снижения ставки желает перейти на плавающую. Две стороны договариваются об обмене ставки и от разницы ставок извлекают прибыль.
Свопы на сделках с драгоценными металлами
Это сделки, при которых покупают/продают драгметаллы, а потом торговая операция происходит в обратную сторону.
Кредитно-дефолтный своп
Данный инструмент является подстраховкой от возможных убытков при дефолте — он хеджирует риски от дефолта, отсюда и название. Такие свопы были оценены по достоинству трейдерами, которые сняли хорошую прибыль от кризиса 2008 года — именно тогда обрушились кредитные рынки.
КАКИМ ОБРАЗОМ СВОПЫ ХЕДЖИРУЮТ РИСКИ ТРЕЙДЕРОВ
Финансовые рынки трудны для освоения в том плане, что их трудно прогнозировать. Котировки валют и процентные ставки по разным инструментам всегда могут измениться в невыгодную для трейдера сторону. Риск того, что придется фиксировать потери от закрытой сделки слишком велик. Идея сделок со свопами дает шанс свести потери к минимуму. Когда два трейдера по свопам обмениваются активами и достигают договоренности о проведении обратной сделки и заранее фиксируют будущую цену обмена активов, они тем самым равномерно распределяют риски для обеих участвующих сторон. На высокую вероятность потерь влияет развитие рынка, своевременность контрактов, которые позволяют каким-то образом компенсировать большие скачки котировок или цен на активы.
А если применять свопы грамотно, можно существенно повысить прибыль от своих финансовых операций. Что надо знать о заключении своп-контракта:
Механика хеджирования рисков методом свопов сводится к тому, что предоставляются встречные кредиты с равнозначными суммами в разных валютах и одним сроком погашения.
КАК ИЗВЛЕКАЮТ ДОХОД ОТ СВОПОВ В РОССИИ
В России больше всего популярны кредитно-дефолтные свопы. Из-за отсутствия стабильности в экономике при стандартных сроках по кредитным обязательствам слишком высок риск того, что деньги обесценятся. Тем более, что кризис обычно касается всех участников — и заемщиков, и кредиторов. Степень риска зависит от того, в какой валюте оформляли кредит, какая была ситуация на внутренних финансовых рынках и международных. Курс иностранных валют по отношению к российскому рублю обычно резко меняется без видимых причин. Кредитно-дефолтные свопы в данном случае играют роль своеобразной страховки. Заинтересованная сторона регулярно или одноразово выплачивает определенную сумму ради того, чтобы когда случится дефолт, получить компенсацию (страховку), которая погасит убытки обесценивания денег и банкротства заемщика
Сделка может проходить в формате поставки физических активов, когда они выкупаются по заранее оговоренной стоимости при наступлении неблагоприятных событий. Дефолтные свопы гораздо выгоднее классической страховки — эксперты считают, что кредитными рисками легче управлять, чем валютными или процентными. Более рисковые сделки характерны для российских компаний, ведущими бизнес с иностранными партнерами.
Своп в трейдинге — это взаимовыгодная двухэтапная сделка, которая позволяет увеличить объем активов и будущую прибыль, страхует обоюдные риски. Свопы бывают процентные, кредитно-дефолтные, акционные, с драгметаллами и на форексе. Есть и другие, но это уже из разряда высшей математики. А мы пока рассматриваем базовые явления. По российскому законодательству трейдеры имеют право применять свопы на различных инструментах, но реально используют в торговле всего несколько. Самый популярный своп — кредитно-дефолтный. Прибыль от свопов формируется от разницы курсов валют или процентных ставок. Торговать на свопах очень непросто, надо оперировать сложными формулами, чтобы рассчитать стоимость инструмента. Без серьезного обучения в эту нишу трейдинга даже соваться не стоит, иначе наломаете дров и сольете депозит.
Если вы уже торгуете со свопами, то поделитесь опытом в комментариях — что из этого у вас хорошо получается, а с чем испытываете трудности? На какие вопросы о свопах ищете ответы? Пишите там же — обязательно ответим со всеми подробностями или запишем для вас отдельное видео на эту тему.